シカゴオプション取引所(CBOE)のボラティリティ指数の略です。この指数はS&P500指数の変動幅(ボラティリティ)を測定するために開発されました。ボラティリティを測定する指数として市場で最も知られた指数です。
ボラティリティ指数は、突然且つ予期せぬ価格の動き、もしくは相対的な不安定性を数値化した指数です。VIX指数は、S&P500に基づくプットおよびコールオプションの設定数に対するインプライド・ボラティリティを集約することに指数化されています。
これらオプションのインプライド・ボラティリティは、一般的な市場センチメントの指標となっているS&P500の30日間のボラティリティの数字を計算するために使用されます。 VIXが30ポイントを超える数値を示す際は、市場のボラティリティが大きくなっていると考えられます。一方、20ポイント以下の場合は、市場のボラティリティが落ち着いていると考えられます。