Could a US govenment shutdown affect Wall Street?

A looming US government shutdown could impact Wall Street.

Wall Street sign Source: Bloomberg

The US government is on the verge of a possible partial shutdown at the end of the week. The political standoff could not only hurt US residents, but influence Wall Street as well.

How US government can affect Wall Street

The US government could be closed because of a wall. Republican US President, Donald Trump, wants federal funding to build a wall across the US-Mexico border to try to prevent undocumented Mexican immigrants from crossing into the US. His Democratic opponents, Representative, Nancy Pelosi, and Senator, Charles Schumer, oppose adding the wall to the Congressional 2019 spending agenda. They believe that building the border wall is a xenophobic and ineffective idea. Trump noted in a meeting with Pelosi and Schumer that he ‘would be proud’ to shut down Washington over Congressional funding for the structure.

While federal workers could be affected by the government grinding to a halt, Wall Street may not be impacted as much by the latest political battle if history is any indication. In previous stoppages in the 1990s, shares actually increased.

During the 1995 deadlock between former President, Bill Clinton, and previous Speaker of the House, Newt Gingrich, the stock market briefly fell, then rose by 0.8%. The showdown between former US President, Barack Obama, and Congress in 2013 was also ignored by Wall Street. Shares surged 3% during the political stalemate.

Why Wall Street survives government shutdowns

Mark Stoeckle, CEO of Adams Funds, said that Wall Street can tune out the impasses in Washington because it doesn’t always directly impact investors.

‘Events like a government shutdown are just part of the growing noise coming out of Washington that investors should ignore,’ said Stoeckle.

The US stock market also thrives during a government shutdown because the gridlock tends to be short-lived. It’s also more likely to be affected by the recent overall downturn in shares than in partisan arguments.

Investors and US residents will still be watching the White House and Congress to see what happens next.


Denne informasjonen har blitt forberedt av IG Europe GmbH og IG Markets Ltd (begge IG). I tillegg til disclaimeren nedenfor, inneholder ikke denne siden oversikt over kurser, eller tilbud om, eller oppfordring til, en transaksjon i noe finansielt instrument. IG påtar seg intet ansvar for handlinger basert på disse kommentarene og for eventuelle konsekvenser som et resultat av dette. Ingen garanti gis for nøyaktigheten eller fullstendigheten av denne informasjonen. Personer som handler ut i fra denne informasjonen gjør det på egen risiko. Forskning gitt her tar ikke hensyn til spesifikke investeringsmål, finansiell situasjon og behov som angår den enkelte person som mottar dette. Denne informasjonen er ikke utarbeidet i samsvar med regelverket for investeringsanalyser, så derfor er denne informasjonen ansett å være markedsføringsmateriale. Selv om vi ikke er hindret i å handle i forkant av våre anbefalinger, ønsker vi ikke å dra nytte av dem før de blir levert til våre kunder. Se fullstendig disclaimer og kvartalsvis oppsummering.

Ser du en mulighet til å trade?

Hos IG kan du gå long eller short på mer enn 16 000 markeder.

Trade CFDer på vår prisvinnende plattform med lave spreader på indekser, aksjer, råvarer og mer.

Realtidskurser på våre mest populære markeder

  • Valuta
  • Aksjer
  • Indekser
Selg
Kjøp
Oppdatert
%-Endring
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Selg
Kjøp
Oppdatert
%-Endring
-
-
-
-
-
-
-
-
Selg
Kjøp
Oppdatert
%-Endring
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

Kursene ovenfor er underlagt nettstedets vilkår og betingelser. Kursene er kun veiledende. Alle aksjekurser er forsinket med minst 15 minutter.

Kanskje du også er interessert i...

Beregne dine potensielle tradingkostnader med vår transparente avgiftstruktur.

Finn ut hvorfor så mange kunder velger oss og hva som gjør oss til en verdensledende leverandør innen CFDer.

Være forberedt på kommende markedsbegivenheter med vår økonomiske kalender.

CFDer er komplekse instrumenter som innebærer stor risiko for raske tap på grunn av giring. 74 % av alle ikke-profesjonelle kunder taper penger på CFDer hos denne leverandøren. Du burde tenke etter om du forstår hvordan CFDer fungerer og om du har råd til den høye risikoen for å tape penger. Profesjonelle kunder kan tape mer enn sitt opprinnelige innskudd. Opsjoner er komplekse finansielle instrument og du risikerer kapitalen din. CFDer er komplekse instrumenter som innebærer stor risiko for raske tap på grunn av giring.