Dollar Tree shares up 5% on Q4 earnings revenue beat

The discount retailer's stock rises after a positive Q4 earnings report.

US Dollar after Dollar Tree Q4 results Source: Bloomberg

Dollar Tree share price was high after its stock rose by 5%. The discount store’s fourth quarter(Q4) results beat Wall Street expectations.

Dollar Tree results: key figures

Earnings per share $1.93
Revenue $6.21 billion
Net loss $2.31 billion
Same-store sales +2.4%

Dollar Tree share price is up 5% as earnings revenue beats estimates

Dollar Tree’s EPS of $1.93 slightly beat financial experts’ expectations of $1.92. Dollar Tree’s Q4 revenue of $6.21 billion exceeded predictions of $6.19 billion. Same-store sales jumped 2.4% as low-income shoppers hunted for bargains.

While Dollar Tree increased same-store sales, the chain suffered a net loss of $2.31 billion. Dollar Tree’s Q4 results were impacted by its ownership of another discount chain, Family Dollar. The retailer wrote down $2.73 billion of Family Dollar's value. Chief executive officer, (CEO), Greg Philbin, noted that Dollar Tree will close either re-brand or close the 390 struggling stores.

‘Approximately 200 Family Dollar stores will be re-bannered to Dollar Tree, and we plan to close as many as 390 Family Dollar stores this year,’ said Philbin.

Despite the closure of many of the Family Dollar stores, Philbin noted that the retailer had its strongest quarter as part of Dollar Tree’s Q4 results.

‘Our results demonstrate the increasing strength of the Dollar Tree brand, and accelerated progress on the Family Dollar turnaround, as Family Dollar delivered its strongest quarterly same-store sales growth of the year,’ said Philbin.

What do Dollar Tree’s Q4 results mean for their share price?

Dollar Tree’s Q4 results could mean an increase for Dollar Tree’s share price. The retailer’s stock has risen by as much as 5% after its earnings report.

How do Dollar Tree’s Q4 results compare to other retailers?

Dollar Tree’s Q4 results are positive compared to other chain stores, like Walmart. Walmart had a strong earnings report after better-than-expected sales over the holiday season.

What is Dollar Tree’s outlook for Q1?

Even though Dollar Tree Q4 results were positive, the company’s Q1 outlook is worse-than-expected. The corporation predicts Q1 EPS of $1.05-$1.15. That forecast is less than the expected $1.29 per share. The diminished forecast is based on a possible increase in US tariffs on Chinese goods sold in the stores if a trade deal isn’t reached.

Despite the weak guidance, Philbin predicts that discount retailer like Dollar Tree will increase its revenue in 2019.

‘We are confident we are taking the appropriate steps to reposition our Family Dollar brand for increasing profitability as business initiatives gain traction in the back half of fiscal 2019,’ said Philbin.

Discount stores a rare highlight of US retail

Dollar Tree’s Q4 revenue growth shows that low-income shoppers will always search for affordable items even during a time of economic growth, according to Mickey Chadha, an analyst at Moody’s.

‘The dollar store sector will remain one of the bright spots in retail’, said Chadha.


Deze informatie is opgesteld door IG Europe GmbH en IG Markets Ltd (beide IG). Evenals de disclaimer hieronder bevat de tekst op deze pagina geen vermelding van onze prijzen, een aanbieding of een verzoek om een transactie in welk financieel instrument dan ook. IG aanvaardt geen verantwoordelijkheid voor het gebruik dat van deze opmerkingen kan worden gemaakt en voor de daaruit voortvloeiende gevolgen. IG geeft geen verklaring of garantie over de nauwkeurigheid of volledigheid van deze informatie. Iedere handeling van een persoon naar aanleiding hiervan is dan ook geheel op eigen risico. Een door IG gepubliceerd onderzoek houdt geen rekening met de specifieke beleggingsdoelstellingen, de financiële situatie en behoeften van een specifiek persoon die deze informatie onder ogen kan krijgen. Het is niet uitgevoerd conform juridische eisen die zodanig zijn opgesteld dat de onafhankelijkheid van onderzoek op het gebied van investeringen wordt bevorderd, en dient daarom als marketingcommunicatie te worden beschouwd. Hoewel wij er niet uitdrukkelijk van weerhouden worden om te handelen op basis van onze aanbevelingen en hiervan te profiteren alvorens ze met onze cliënten te delen, zijn wij hier niet op uit. Bekijk de volledige disclaimer inzake niet-onafhankelijk onderzoek en de driemaandelijkse samenvatting.

Pak vandaag nog een kans op de aandelenmarkt

Ga long of short op duizenden internationale aandelen.

  • Met de hefboom krijgt u meer marktexposure
  • Spreads vanaf slechts 0,1% op de belangrijkste aandelen wereldwijd
  • Handel in CFD's rechtstreeks in de orderboeken met direct market access

Live prijzen op de populairste markten

  • Forex
  • Aandelen
  • Indices
Verkoop
Koop
Bijgewerkt
Verandering
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Verkoop
Koop
Bijgewerkt
Verandering
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Verkoop
Koop
Bijgewerkt
Verandering
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

Bovenstaande koersen zijn onderhevig aan de Algemene Voorwaarden van onze website. Koersen zijn uitsluitend indicatief. Alle aandelenkoersen lopen ten minste 15 minuten achter.

Mogelijk bent u geïnteresseerd in…

Dankzij onze transparante kostenpagina ziet u gemakkelijk de kosten die met uw trades gemoeid kunnen gaan.

Ontdek waarom zoveel klanten ons kiezen en wat ons de grootste CFD-provider ter wereld maakt.

Blijf op de hoogte van gebeurtenissen die de markten kunnen opschudden dankzij onze aanpasbare economische kalender.

CFD’s zijn complexe instrumenten en brengen vanwege het hefboomeffect een hoog risico mee van snel oplopende verliezen. 74% van de retailbeleggers lijdt verlies op de handel in CFD’s met deze aanbieder. Het is belangrijk dat u goed begrijpt hoe CFD's werken en dat u nagaat of u zich het hoge risico op verlies kunt permitteren. Opties en warrants zijn complexe financiële instrumenten. Uw vermogen loopt risico. U kunt uw geld snel verliezen. CFD’s zijn complexe instrumenten en brengen vanwege het hefboomeffect een hoog risico mee van snel oplopende verliezen.