Olie drukt stemming

Lagere olieprijzen drukten de stemming gisteren op het Damrak. Het Britse Pond daalde na een interview met Theresa May.

bg_netherlands_stock_exchange_1376313
  • Lagere opening AEX
  • Olie daalt op twijfels productie
  • Britse Pond zakt weg na interview Theresa May

Na een licht hogere opening daalde de AEX al snel een paar punten en bleef het gedurende de dag gevangen in een nauwe range. De hoofdindex noteerde bij het slot 0,39 procent lager op 485,10, terwijl de MidKap 0,57 procent verloor op 689,46.

Een lagere olieprijs drukte de stemming en zetten olie gerelateerde fondsen lager.
Royal Dutch Shell eindigde hierdoor 1,72 procent lager op € 25,97.

Ook de financiële waarden stonden de gehele dag onder druk. Kredietbeoordelaar Standard & Poor’s meldde in een rapport dat de Europese Centrale Bank de rente nog lange tijd laag zal houden, ondanks de oplopende inflatie.

In de ochtend werd bekend dat de Duitse industriële productie iets minder hard was gestegen dan verwacht. De productie steeg in november 0,4 procent op maandbasis waar een stijging van 0,6 procent was verwacht.

Ook de Duitse import (+ 3,5%) en export (3,9%) stegen aanzienlijk, wat in een handelsoverschot resulteerde van € 22,6 miljard.

De werkloosheid in de Eurozone bleef in november zoals verwacht stabiel op 9,8 procent.

Een cijfer dat weinig aandacht krijgt is de Sentix Investor Confidence. Sentix is een Duits onderzoekbureau dat maandelijks het vertrouwen van 2.800 investeerders en analisten publiceert.
Alhoewel het rapport geen grote beweging zal veroorzaken zijn het wel publicaties die u een totaalbeeld geven van het beleggerssentiment.
Gisteren maakte Sentix bekend dat de barometer onder investeerders was gestegen naar 18.0 (een cijfer boven nul is positief voor het investeringssentiment), het hoogste niveau in jaren.
Ik noem het hier omdat ik altijd op zoek ben naar indicatoren die weliswaar geen directe invloed op marktbewegingen hebben maar wel een trend onderstrepen en verklaren.

Ahold Delhaize sloot 0,56 procent hoger op € 19,72.
Het concern startte gisteren met het op 7 december aangekondigde aandelen inkoopprogramma ter grootte van € 1 miljard.
In een verklaring gaf Ahold aan een balans te willen aanhouden tussen investeren in groei van de consumentenkanalen en het teruggeven van overtollige fondsen aan aandeelhouders als onderdeel van Ahold’s “Better Together” strategie. Ahold verwacht het inkoopprogramma eind 2017 te hebben afgerond.
Het doel van het programma is het kapitaal te verkleinen door het reduceren van het aantal gewone aandelen.

Akzo Nobel eindigde 0,05 procent lager op € 59,77.
In een persbericht maakte Akzo voorbeurs bekend in de periode 2 t/m 6 januari 178.000 eigen aandelen te hebben ingekocht. De gemiddelde prijs was € 59,92 en de transactie wordt gedaan om verwatering te voorkomen als gevolg van de uitgifte van stockdividend. Het inkoopprogramma moet in april voltooid zijn.

Beleggers die een positie aanhouden in Akzo kunnen meer informatie over het inkoopprogramma verkrijgen via onderstaande link:
https://www.akzonobel.com/for-investors/shares/share-buyback-overview
In de middag maakte Akzo bekend € 22 miljoen te hebben geïnvesteerd in zijn peroxidenfabriek in Mexico.
Naar eigen zeggen is Akzo de grootste peroxidenproducent ter wereld. Een peroxide is een chemische verbinding en vormt in dit geval de basis voor de productie van polymers. Deze worden gebruikt voor plastic fils, thermoplasten, synthetische rubbers, pvc buizen en farmaceutische producten.
 

Boskalis eindigde 0,33 procent lager op € 33,13.
De baggeraar uit Papendrecht kreeg samen met Volker Stevin een opdracht van de Britse havenstad Dover ter grootte van £ 115 miljoen. Het consortium gaat twee nieuwe aanlegplaatsen bouwen, alsmede een jachthavenpier. Tevens behelst de opdracht het uitgraven van de vaargeul, alsmede het aanbrengen van twee nieuwe sluisdeuren en diverse baggerwerken. De werkzaamheden vangen de komende weken aan en duren tot eind 2018.

In de Verenigde Staten liep Wall Street lichte verliezen als gevolg van druk op olie gerelateerde fondsen. Ook het feit dat de Dow Jones de psychologische 20.000 grens niet wist te doorbreken leidde tot winstnemingen.
Bij gebrek aan macro-economisch nieuws bleven de verliezen echter beperkt.

De Dow Jones sloot 0,38 procent lager op 19.887, terwijl de S&P500 0,35 procent verloor op 2.268.

Ook in de VS stonden de olieprijzen onder druk als gevolg van toenemende scepsis over het naleven van het recent bereikte productieakkoord. Signalen dat zowel Irak als Iran nog steeds op volle productie draaien dragen hiertoe bij. Dit voedt speculatie dat de productiecijfers gemanipuleerd worden om zoveel mogelijk inkomsten te behalen.

Tevens bleek vrijdag uit een rapport van olieservicebedrijf Baker Hughes dat het aantal actieve Amerikaanse platforms op het hoogste niveau liggen sinds december 2015. Bij een hogere olieprijs worden meer schalie olie platformen geactiveerd daar deze rendabel kunnen produceren.

Het WTI futurecontract voor levering februari eindigde 3,4 procent lager op $ 51,89.

ExxonMobil verloor 1,65 procent op $ 87,04, terwijl Chevron 0,86 procent lager sloot op $ 115,84.

Absolute winnaar op Wall Street was Ariad Pharmaceuticals dat een overnamebod ontving van de Japanse branchegenoot Takeda Pharmaceuticals. Ariad steeg maar liefst 73 procent op $ 23,75.
Het onderstreept nog maar eens de kansen in de farmaceutische sector. Ook Ariad zal niet het laatste concern zijn die in deze sector wordt overgenomen.

Zorgverlener Surgical Care steeg 16 procent op $ 56,60 nadat het bedrijf een overnamebod ontving van United Health.

In Azië waren de beurzen verdeeld. In Japan noteerde de Nikkei lager, als gevolg van een sterkere Japanse Yen.

Aandelen Toyota hadden last van de hogere Yen en noteerden 1 procent lager op ¥ 6.861. Het concern maakte gisteren bekend de komende jaren $ 10 miljard in de VS te investeren. Vorige week noemde Toyota al de plannen de nieuwe Toyota Corolla in Mexico te willen bouwen. Hierop reageerde Donald Trump met een venijnige tweet.

De Nikkei noteerde in de middag 0,79 procent lager op 19.301, terwijl in Hong Kong de Hang Seng  0,58 procent hoger stond op 22.704.

Wat kunnen wij vandaag verwachten?

Wij verwachten een licht lagere opening van de AEX vandaag. De huidige stand van de futures indiceren een opening rond 483/484.

Macro-economisch staat er zeer weinig op de agenda en zal de markt gestuurd worden door de ontwikkeling in de olieprijs.

Valuta’s

De Euro werd nauwelijks beïnvloed door het S&P rapport waarin stond dat de ECB de rente nog lang laag zal houden. Normaal gesproken zorgt een lagere olieprijs voor een hogere dollar maar ook daar was gisteren geen sprake van. Wel ondervond de dollar enige verkoopdruk wat betekende dat de euro licht in waarde steeg tegenover de dollar. Bij het slot van de Europese handel stond er een koers van 1.0565 op het bord.

Het Britse Pond stond fors onder druk nadat premier Theresa May tijdens een interview met Sky News opmerkte aan te willen sturen op een harde Brexit. Teneinde volledige controle over de Britse grenzen te verkrijgen realiseerde May zich de consequenties voor het volledig uittreden uit de Europese Unie. Wel gaf May aan dit te doen onder de best mogelijke omstandigheden voor Britse ondernemers.

In een reactie daalde de Britse munt naar 0.8680, het laagste niveau in twee maanden. Het Pond herstelde in de middag licht nadat May had opgemerkt dat haar woorden wellicht verkeerd geïnterpreteerd werden. De focus van een Brexit ligt op het beperken van immigratie, aldus de premier.

Tevens speelde een hernieuwde opleving voor een referendum onder de Schotten voor onafhankelijkheid van Groot Brittannië. In 2014 spraken de Schotten zich weliswaar uit tegen onafhankelijkheid maar dat was op basis van het EU lidmaatschap. Nu de Britten de EU verlaten is dat voor een aantal Schotten aanleiding een nieuw referendum in te roepen. Nicola Ferguson Sturgeon is eerste minister van Schotland en tevens politiek leider van de Scottish National Party. Sturgeon pleitte in het weekend voor een nieuw referendum en gooide daarmee kolen op het vuur in de discussie van onafhankelijkheid. Een onafhankelijkheid van de Schotten zal naar verwachting het Britse Pond verder in waarde zien dalen.

Agenda 10 januari

Tijd

Land

Event

      Verwacht

      Vorige

16.00

VS

JOLTs Job Openings (Nov)

        5.555k

      5.543k

 

This information has been prepared by IG, a trading name of IG Markets Limited. In addition to the disclaimer below, the material on this page does not contain a record of our trading prices, or an offer of, or solicitation for, a transaction in any financial instrument. IG accepts no responsibility for any use that may be made of these comments and for any consequences that result. No representation or warranty is given as to the accuracy or completeness of this information. Consequently any person acting on it does so entirely at their own risk. Any research provided does not have regard to the specific investment objectives, financial situation and needs of any specific person who may receive it. It has not been prepared in accordance with legal requirements designed to promote the independence of investment research and as such is considered to be a marketing communication. Although we are not specifically constrained from dealing ahead of our recommendations we do not seek to take advantage of them before they are provided to our clients. See full non-independent research disclaimer and quarterly summary.

Find articles by analysts

Een artikel zoeken

Form has failed to submit. Please contact IG directly.

  • Ik wens per e-mail informatie van IG Group bedrijven te ontvangen over handelsideeën en IG's producten en diensten.

Voor meer informatie over hoe wij uw gegevens mogelijk kunnen gebruiken, bekijkt u ons Privacy- en toegangsbeleid en onze privacy website.