Dow Jones breekt 24000

En weer brak de Dow Jones een rond getal en lijken handelaren dit jaar nog 25.000 op de borden te willen zien.

bg_netherlands_stock_exchange_1376313
  • Vlakke tot licht lagere opening AEX
  • OPEC bereikt akkoord

Na een vlakke opening ging de beurs in de ochtend gestaag omhoog. De hoofdindex bereikte nog voor de lunch het hoogste punt van de dag op 545,02. Die winst kon echter niet worden vastgehouden, want in de middag ging het geleidelijk naar beneden om uiteindelijk met een klein verlies te sluiten.

Opvallend was de winst op de Midkap, die uit de toon viel met overige Europese beurzen. De winst werd voornamelijk gedreven door Air France –KLM dat na de afstraffing aan het begin van november weer uit het dal lijkt te klimmen.

De Duitse werkloosheid daalde in november met 18.000 en bleef stabiel op 5,6 procent.

De werkloosheid in de Eurozone daalde in oktober naar 8,8 procent, zo bleek uit een rapport van Bureau Eurostat. Het was het laagste niveau sinds januari 2009. De grootste dalingen kwamen uit Cyprus en Griekenland, maar dat is niet verwonderlijk gezien de respectievelijke percentages van 10,2 en 20,6.
 

De voorlopige ramingen voor de consumentenprijzen lieten in november een stijging zien van 1,5 procent op jaarbasis. Dit was weliswaar licht hoger dan in oktober, maar ook licht onder de verwachting van 1,6 procent. Het bevestigt dat de inflatie zich langzaam richting de doelstellingen van de ECB begeeft.

De AEX sloot 0,24 procent lager op 54011, terwijl de Midkap 0,69 procent bijschreef op 826,29.

Ahold Delhaize ging aan kop, in lijn met sectorgenoten op andere beurzen. De goede stemming werd onder meer veroorzaakt door een winststijging bij de Amerikaanse concurrent Kroger over het gebroken derde kwartaal. Kroger gaf eerder dit jaar nog een winstwaarschuwing af, maar lijkt nu uit het dal te klimmen.
De Amerikaanse markt is volgens analisten het zorggebied voor Ahold, gezien de grote afhankelijkheid van de VS, alsmede de toenemende concurrentie.
Het aandeel sloot 3.06 procent hoger op € 18,00.

NN Group werd beloond voor de plannen uitgelegd tijdens de Capital Markets Day (zie marktcommentaar van gisteren). Kernpunt blijft een forse kostenbesparing die in 2020 € 350 miljoen moet bedragen.
Het aandeel sloot 2,77 procent hoger op € 36,91.

SBM Offshore noteerde 1,42 procent hoger op € 13,94. Beleggers reageerden positief op de schikking van $ 238 miljoen met de Amerikaanse justitie, welke geheel was gereserveerd.

Voor Altice kunnen beleggers nog niet enthousiast worden en blijven partijen shortposities opbouwen.
Ook gisteren ging er 5,63 procent van de koers af op € 6,63 en vragen handelaren zich af waar een bodem wordt gevonden.
JPMorgan verlaagde het koersdoel voor het aandeel gisteren van € 24,00 naar € 14,00.

AKZO Nobel ontving gisteren tijdens een bijzondere aandeelhoudersvergadering goedkeuring voor de afsplitsing van het onderdeel Specialty Chemicals. Dat betekent dat het onderdeel kan worden verkocht, maar ook een beursgang is mogelijk. Voor dit laatste scenario is echter weer een extra aandeelhoudersvergadering benodigd.
Dat de aandeelhouders akkoord gingen met de afsplitsing is op zich niet zo vreemd, gezien het feit dat het concern aangegeven heeft de opbrengst voor het overgrote deel terug te laten vloeien aan deze aandeelhouders.
Het aandeel sloot fractioneel hoger op € 75,70. Maandag gaat het aandeel ex-dividend met de betaaldatum op 7 december.

In de Verenigde Staten waren beleggers in de ban van het nieuwe belastingplan. Voor het eerst in de geschiedenis ging de Dow Jones door de 24.000. Op de beurs werden de flessen champagne koud gezet om binnenkort de 25.000 grens te vieren. De Dow Jones behaalde zijn grootste dagwinst in punten in een jaar.

De correctie bij de techfondsen was van korte duur, alhoewel sommige fondsen nog moeite hadden zich te herstellen.|
Het belastingplan kwam wederom een stuk dichterbij nadat senator John McCain zijn support aan het plan het gegeven. McCain was een beslissende stem bij de pogingen Obamacare te vervangen, die mede door zijn bezwaar toen afketste. De senator vond echter dat het belastingplan verre van perfect is, maar voegde daaraan toe dat deze de economie van een impuls zouden voorzien en belastingvoordeel voor alle Amerikanen zou betekenen.

De olieproducerende landen, verenigd in OPEC, werden het eens over een verlenging van een productieplafond tot eind 2018. Daarbij sloten ook Rusland en andere niet OPEC landen zich aan. Deze landen kwam in januari al overeen per dag 1,8 miljoen vaten minder te produceren ten opzichte van 2016.

In de Verenigde Staten wordt, ondanks dalende voorraden, volop geproduceerd door schalieolie bedrijven. Die zijn overigens een doorn in het oog van OPEC landen. Vooral Saoedi Arabië is gebaat bij een hoge olieprijs nu het staatbedrijf Saudi Aramco naar de beurs gebracht gaat worden.
De olieprijs reageerde positief op het besluit. WTI futures voor levering januari sloten 0,2 procent hoger op $ 57,40.

De belangrijkste inflatiebarometer voor de Fed, de Core PCE Price Index, steeg in oktober 1,4 procent op jaarbasis. Dat was geheel conform verwachtingen, maar ligt daarmee nog ver verwijderd van de inflatiedoelstelling van de Fed en bevestigen geleidelijke rentestappen in een gematigd tempo.

De Dow Jones sloot 1,39 procent hoger op 24.272, terwijl de S&P500 0,81 procent verloor op 2.647.

Ook gisteren deden bankaandelen het weer goed op Wall Street. JPMorgan Chase sloot 0,76 procent hoger op $ 104,52 en ook Goldman Sachs lag goed in de markt met een winst van 2,61 procent op $ 247,64. Banken zouden het meest profiteren van lagere belastingen, aangezien zij in een relatief hoog belastingtarief vallen.

Boeing steeg 2,78 procent op $ 276,80 en ging daarmee aan kop in de Dow Jones. De vliegtuigbouwer profiteerde van een positief rapport van InvestorPlace waarin stond dat het aandeel nog veel meer potentie heeft dan de 72 procent stijging die het dit afgelopen jaar al heeft laten zien.

Ook waren gisteren de retailers weer in trek op Wall Street. Ahold’s concurrenten Costco (+3,89% op $ 184,43) en Kroger (+6,07% op $ 25,86) lieten fraaie koersstijgingen zien op goede cijfers en winstverwachtingen voor de komende maanden.

In Azië lieten de beurzen ook vanmorgen weer een gemengd beeld zien. Vooral de Chinese beurzen staan onder druk de laatste dagen, zowel op het vaste land, als offshore. Vanmorgen liet de Chinese inkoopmanagersindex een lager cijfer dan verwacht zien. Maar ook de toenemende druk van de overheid om de enorme schuldenberg onder huishoudens te reduceren zorgt voor lagere koersen.

In Japan daarentegen profiteren aandelen van een zwakkere Yen die de exportfondsen ondersteunen.

Enige druk ontstond toen bekend werd dat de stemming door Republikeinse Senaatsleden voor het Amerikaanse belastingplan vertraging op had gelopen. Wegens aanpassingen is de stemming uitgesteld naar vandaag.

In Tokyo noteerde de Nikkei bij het slot 0.41 procent hoger op 22.819, terwijl Hong Kong de Hang Seng 0,35 procent lager stond 29.075.

Aandelen van Japanse autoproducenten lagen goed in de markt, waarbij Toyota, Honda, Suzuki en Mitsubishi allen winsten lieten zien. Vanmorgen lieten de Japanse autoverkopen een daling van 5,4 procent op jaarbasis zien.

Sharp steeg ruim 7 procent op ¥ 3.795 na de bekendmaking dat het fonds vanaf 7 december weer terug komt in de hoofdindex van de Japanse beurs.

Valuta

De euro steeg gisteren tegenover de dollar, waarbij de munt weer boven 1.19 noteerde. De stijging was meer het gevolg van een zwakkere dollar. Vooral tegenover het pond moest de dollar flink prijsgeven, waarbij de Britse munt boven 1.35 noteerde.

Wat kunnen wij vandaag verwachten?

Wij verwachten een vlakke tot licht lagere opening van de AEX vandaag. De huidige stand van de futures indiceren een opening rond 539/540.

Op macro economisch vlak staan de inkoopmanagersindexen uit de Eurozone en de VS op de agenda.

Vandaag zal de uitgestelde stemming door Republikeinse Senaatsleden over het belastingplan in de Verenigde Staten waarschijnlijk de markt in spanning houden. Vannacht werden er nog aanpassingen op het voorstel verlangd. Indien het plan er toch doorkomt, kan dit voor verdere ondersteuning zorgen op Wall Street. Handelaren zijn hoopvol dat de Dow Jones nog voor het einde de psychologische barrière van 25.000 kan doorbreken. Het zou het dan het zesde ronde duizend punten getal zijn dit jaar, een ongekende ontwikkeling op Wall Street.

Vanavond komen cijfers over de Amerikaanse auto-industrie. Deze zijn een goede indicatie over het sentiment onder consumenten, alsmede de koopbereidheid.

Altice meldde vanmorgen de verkoop van haar Zwitserse telecomactiviteiten aan een investeerder. De verkoop die begin januari moet zijn afgerond levert het concern ongeveer CHF 214 miljoen op. Alhoewel de opbrengst in schil contrast staat met de totale schuld is het duidelijk dat het concern werk maakt de enorme schuldenlast te reduceren.

Agenda 1 december

Tijd

Land

Event

      Verwacht

      Vorige

10.00

Eurozone

Manufacturing PMI (Nov)

         60.0

          60.0

15.45

VS

Manufacturing PMI (Nov)

         53.8

          53.8

16.00

VS

ISM Manufacturing PMI (Nov)

         58.4

          58.7

 

This information has been prepared by IG, a trading name of IG Markets Limited. In addition to the disclaimer below, the material on this page does not contain a record of our trading prices, or an offer of, or solicitation for, a transaction in any financial instrument. IG accepts no responsibility for any use that may be made of these comments and for any consequences that result. No representation or warranty is given as to the accuracy or completeness of this information. Consequently any person acting on it does so entirely at their own risk. Any research provided does not have regard to the specific investment objectives, financial situation and needs of any specific person who may receive it. It has not been prepared in accordance with legal requirements designed to promote the independence of investment research and as such is considered to be a marketing communication. Although we are not specifically constrained from dealing ahead of our recommendations we do not seek to take advantage of them before they are provided to our clients. See full non-independent research disclaimer and quarterly summary.

Find articles by analysts

Een artikel zoeken

Form has failed to submit. Please contact IG directly.