US Federal Reserve votes to leave interest rates unchanged

The Fed defies expectations of a rate cut and keeps interest rates steady.

The US Federal Reserve has decided to leave interest rates unchanged after its latest Federal Open Market Committee (FOMC) meeting. Despite weak data about the US economy, the Fed will keep interest rates in the range of 2.25-2.5%.

Why did the Fed leave rates unchanged?

The Fed was under increased pressure, especially from US President, Donald Trump, to cut interest rates to boost the economy. Despite the pressure, the Fed left interest rates unchanged because it believes the US labour market ‘remains strong’ despite a worse-than-expected May jobs report. The FOMC members also predicted ‘sustained expansion of economic activity.’ The Fed still maintained that the US central bank would act if necessary to help boost the US economy.

‘In light of these uncertainties and muted inflation pressures, the FOMC will closely monitor the implications of incoming information for the economic outlook and will act as appropriate to sustain the expansion,’ noted the FOMC members.

Could the Fed cut interest rates in the future?

Though the Fed decided against an interest rate cut, there are signals that there could be one in 2020. Fed chair, Jerome Powell, acknowledged that there was growing support for interest rate cuts in the future among FOMC members.

‘The case for somewhat more accommodative policy has strengthened,’ said Powell.

What do economists say about the Fed decision?

Steve Rick, chief economist at CUNA Mutual Group, said the Fed’s decision wasn’t surprising and could pacify investors as the central bank monitors economic volatility.

‘This was probably the compromise decision — it wasn’t shocking and should offer some reassurance. The FOMC will still want to closely monitor the stress fractures from the bond market, middling housing and auto sales numbers, and an increasingly uncertain global economic landscape in the coming months,’ said Rick.


Denne informasjonen har blitt forberedt av IG Europe GmbH og IG Markets Ltd (begge IG). I tillegg til disclaimeren nedenfor, inneholder ikke denne siden oversikt over kurser, eller tilbud om, eller oppfordring til, en transaksjon i noe finansielt instrument. IG påtar seg intet ansvar for handlinger basert på disse kommentarene og for eventuelle konsekvenser som et resultat av dette. Ingen garanti gis for nøyaktigheten eller fullstendigheten av denne informasjonen. Personer som handler ut i fra denne informasjonen gjør det på egen risiko. Forskning gitt her tar ikke hensyn til spesifikke investeringsmål, finansiell situasjon og behov som angår den enkelte person som mottar dette. Denne informasjonen er ikke utarbeidet i samsvar med regelverket for investeringsanalyser, så derfor er denne informasjonen ansett å være markedsføringsmateriale. Selv om vi ikke er hindret i å handle i forkant av våre anbefalinger, ønsker vi ikke å dra nytte av dem før de blir levert til våre kunder. Se fullstendig disclaimer og kvartalsvis oppsummering.

Ser du en mulighet til å trade?

Hos IG kan du gå long eller short på mer enn 16 000 markeder.

Trade CFDer på vår prisvinnende plattform med lave spreader på indekser, aksjer, råvarer og mer.

Realtidskurser på våre mest populære markeder

  • Valuta
  • Aksjer
  • Indekser
Selg
Kjøp
Oppdatert
%-Endring
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Selg
Kjøp
Oppdatert
%-Endring
-
-
-
-
-
-
-
-
Selg
Kjøp
Oppdatert
%-Endring
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

Kursene ovenfor er underlagt nettstedets vilkår og betingelser. Kursene er kun veiledende. Alle aksjekurser er forsinket med minst 15 minutter.

Kanskje du også er interessert i...

Beregne dine potensielle tradingkostnader med vår transparente avgiftstruktur.

Finn ut hvorfor så mange kunder velger oss og hva som gjør oss til en verdensledende leverandør innen CFDer.

Være forberedt på kommende markedsbegivenheter med vår økonomiske kalender.

CFDer er komplekse instrumenter som innebærer stor risiko for raske tap på grunn av giring. 75 % av alle ikke-profesjonelle kunder taper penger på CFDer hos denne leverandøren. Du burde tenke etter om du forstår hvordan CFDer fungerer og om du har råd til den høye risikoen for å tape penger. Profesjonelle kunder kan tape mer enn sitt opprinnelige innskudd. Opsjoner og turbowarranter er komplekse finansielle instrument og du risikerer kapitalen din. CFDer er komplekse instrumenter som innebærer stor risiko for raske tap på grunn av giring.