Wall Street recovers after another day of volatility

The US markets recoups its losses at the end of the trading day.

Wall Street sign at New York Stock Exchange Source: Bloomberg

Wall Street is recovering on the first trading day of 2019. The US stock market has been unpredictable throughout the day in a continuation of the volatility of last year.

What’s still affecting Wall Street

The US stock market was down by as much as 400 points before improving by the end of the trading day. Wall Street has been impacted by events around the world. China’s slowdown in manufacturing has led to a weakening in the nation’s economy . As the Asian markets tumbled, the effect on US stocks could be felt. Zhengsheng Zhong, macroeconomics expert, explained how China’s economy stumbled in December 2018.

‘In general, China’s manufacturing sector faced weakening domestic demand and subdued external demand in December. Companies had a stronger intention to destock and prices of industrial products were declining, which could further drag on production. It is looking increasingly likely that the Chinese economy may come under greater downward pressure,’ said Zhong.

Wall Street bounced back on the strength of the increase in oil prices and the subsequent surge in energy stocks. The markets were also affected by oil prices fluctuating in the new year. After falling to $53 a barrel, the commodity rebounded after the increased supply from the US and Organisation of Petroleum Exporting Countries (OPEC) members like Russia. The prices jumped after the OPEC associates promised to reduce their oil output. Mark Luschini, investment strategist with Janney Capital Management, noted that Wall Street was helped by the change in oil’s worth.

‘The market’s turn seemed the coincide with the turn in oil prices’, said Luschini.

Does buy the dip benefit stocks?

Stocks also saw an upswing through what some financial experts call ‘buying the dip.’ That strategy means that investors buy stocks as their prices decline. Phil Blancato, chief executive officer(CEO)of Ladenburg Thalmann Asset Management, believes that the late surge in the markets are a result of the strategy.

‘Finally, we're starting to see this buy-the-dip mentality creep into the market,’ said Blancato.

It remains to be seen whether buying the dip will continue to lift the US stock market.


Deze informatie is opgesteld door IG Europe GmbH en IG Markets Ltd (beide IG). Evenals de disclaimer hieronder bevat de tekst op deze pagina geen vermelding van onze prijzen, een aanbieding of een verzoek om een transactie in welk financieel instrument dan ook. IG aanvaardt geen verantwoordelijkheid voor het gebruik dat van deze opmerkingen kan worden gemaakt en voor de daaruit voortvloeiende gevolgen. IG geeft geen verklaring of garantie over de nauwkeurigheid of volledigheid van deze informatie. Iedere handeling van een persoon naar aanleiding hiervan is dan ook geheel op eigen risico. Een door IG gepubliceerd onderzoek houdt geen rekening met de specifieke beleggingsdoelstellingen, de financiële situatie en behoeften van een specifiek persoon die deze informatie onder ogen kan krijgen. Het is niet uitgevoerd conform juridische eisen die zodanig zijn opgesteld dat de onafhankelijkheid van onderzoek op het gebied van investeringen wordt bevorderd, en dient daarom als marketingcommunicatie te worden beschouwd. Hoewel wij er niet uitdrukkelijk van weerhouden worden om te handelen op basis van onze aanbevelingen en hiervan te profiteren alvorens ze met onze cliënten te delen, zijn wij hier niet op uit. Bekijk de volledige disclaimer inzake niet-onafhankelijk onderzoek en de driemaandelijkse samenvatting.

Ziet u een handelskans?

Ga long of short op meer dan 16.000 markten bij IG.

Handel in CFD's op ons bekroonde platform met lage spreads op onder meer indices, aandelen en grondstoffen.

Live prijzen op de populairste markten

  • Forex
  • Aandelen
  • Indices
Verkoop
Koop
Bijgewerkt
Verandering
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Verkoop
Koop
Bijgewerkt
Verandering
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Verkoop
Koop
Bijgewerkt
Verandering
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

Bovenstaande koersen zijn onderhevig aan de Algemene Voorwaarden van onze website. Koersen zijn uitsluitend indicatief. Alle aandelenkoersen lopen ten minste 15 minuten achter.

Mogelijk bent u geïnteresseerd in…

Dankzij onze transparante kostenpagina ziet u gemakkelijk de kosten die met uw trades gemoeid kunnen gaan.

Ontdek waarom zoveel klanten ons kiezen en wat ons de grootste CFD-provider ter wereld maakt.

Blijf op de hoogte van gebeurtenissen die de markten kunnen opschudden dankzij onze aanpasbare economische kalender.

CFD’s zijn complexe instrumenten en brengen vanwege het hefboomeffect een hoog risico mee van snel oplopende verliezen. 74% van de retailbeleggers lijdt verlies op de handel in CFD’s met deze aanbieder. Het is belangrijk dat u goed begrijpt hoe CFD's werken en dat u nagaat of u zich het hoge risico op verlies kunt permitteren. Opties en warrants zijn complexe financiële instrumenten. Uw vermogen loopt risico. U kunt uw geld snel verliezen. CFD’s zijn complexe instrumenten en brengen vanwege het hefboomeffect een hoog risico mee van snel oplopende verliezen.