Can the Diageo share price keep breaking records?

The world’s largest spirit maker continues to see its share price rise, with the stock climbing 22% this year alone and looks likely to climb higher.

Diageo Source: Bloomberg

Diageo, the beverage company that owns brands like Guinness and Johnnie Walker, continues to see its share price go from strength to strength, with is stock climbing more than 22% since January to £33.28 a share.

The company’s gains come from it consistently delivering a strong performance, with the business recording a 5.8% rise in net sales to £12.9 billion and a 9.5% increase in operating profit to £4 billion in its 2019 annual results.

‘These results reflect the steady progress we are making and as we look ahead we see attractive opportunities to deliver consistent growth and create shareholder value,’ Diageo CEO Ivan Menezes said.

And with the business targeting organic operating profit growth in the range of 5% to 7% in 2020 and returning £4.5 billion to shareholders over the next three years its stock looks likely to climb higher.

Practise trading Diageo and other stocks with an IG demo account.

Diageo targets teetotallers with Seedlip deal

Diageo, which owns alcoholic brands like Bailey’s Smirnoff, recently diversified its portfolio of brands in response to the rise in teetotallers, increasing its holding in non-alcoholic spirit brand Seedlip.

The deal, which was announced on Wednesday, sees the beverage company acquire a majority stake in Seedlip, which is a best described as a non-alcoholic substitute to gin.

Over the last 12 months, Diageo has invested in low-alcohol alternatives, with it launching Guinness Pure Brew, a 0.5% version of the dry stout that originated in Dublin, Ireland.

In a recent report by consumer researcher Nielsen, over 25% of British consumers said they wished to cut down on their alcohol consumption and are interested in low-alcohol alternatives to help achieve this goal.

‘In the last year, £43m was spent on no/low alcohol beers, an increase of 28%,’ Nielsen said. ‘Volume has increased by 21% and works out to the equivalent of over 12.2 million pints sold in the latest year.

‘More brands are entering this sector of beer, with the biggest of the new brands being Heineken 0.0% and Budweiser Prohibition Brew.’

Diageo’s success in this new market will play an important part in the company’s stock continuing its march upwards.


Deze informatie is opgesteld door IG Europe GmbH en IG Markets Ltd (beide IG). Evenals de disclaimer hieronder bevat de tekst op deze pagina geen vermelding van onze prijzen, een aanbieding of een verzoek om een transactie in welk financieel instrument dan ook. IG aanvaardt geen verantwoordelijkheid voor het gebruik dat van deze opmerkingen kan worden gemaakt en voor de daaruit voortvloeiende gevolgen. IG geeft geen verklaring of garantie over de nauwkeurigheid of volledigheid van deze informatie. Iedere handeling van een persoon naar aanleiding hiervan is dan ook geheel op eigen risico. Een door IG gepubliceerd onderzoek houdt geen rekening met de specifieke beleggingsdoelstellingen, de financiële situatie en behoeften van een specifiek persoon die deze informatie onder ogen kan krijgen. Het is niet uitgevoerd conform juridische eisen die zodanig zijn opgesteld dat de onafhankelijkheid van onderzoek op het gebied van investeringen wordt bevorderd, en dient daarom als marketingcommunicatie te worden beschouwd. Hoewel wij er niet uitdrukkelijk van weerhouden worden om te handelen op basis van onze aanbevelingen en hiervan te profiteren alvorens ze met onze cliënten te delen, zijn wij hier niet op uit. Bekijk de volledige disclaimer inzake niet-onafhankelijk onderzoek en de driemaandelijkse samenvatting.

Ziet u een handelskans?

Ga long of short op meer dan 16.000 markten bij IG.

Handel in CFD's op ons bekroonde platform met lage spreads op onder meer indices, aandelen en grondstoffen.

Live prijzen op de populairste markten

  • Forex
  • Aandelen
  • Indices
Verkoop
Koop
Bijgewerkt
Verandering
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Verkoop
Koop
Bijgewerkt
Verandering
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Verkoop
Koop
Bijgewerkt
Verandering
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

Bovenstaande koersen zijn onderhevig aan de Algemene Voorwaarden van onze website. Koersen zijn uitsluitend indicatief. Alle aandelenkoersen lopen ten minste 15 minuten achter.

Mogelijk bent u geïnteresseerd in…

Dankzij onze transparante kostenpagina ziet u gemakkelijk de kosten die met uw trades gemoeid kunnen gaan.

Ontdek waarom zoveel klanten ons kiezen en wat ons de grootste CFD-provider ter wereld maakt.

Blijf op de hoogte van gebeurtenissen die de markten kunnen opschudden dankzij onze aanpasbare economische kalender.

CFD’s zijn complexe instrumenten en brengen vanwege het hefboomeffect een hoog risico mee van snel oplopende verliezen. 74% van de retailbeleggers lijdt verlies op de handel in CFD’s met deze aanbieder. Het is belangrijk dat u goed begrijpt hoe CFD's werken en dat u nagaat of u zich het hoge risico op verlies kunt permitteren. Opties en warrants zijn complexe financiële instrumenten. Uw vermogen loopt risico. U kunt uw geld snel verliezen. CFD’s zijn complexe instrumenten en brengen vanwege het hefboomeffect een hoog risico mee van snel oplopende verliezen.