Chinese handelscijfers vallen tegen

De handelscijfers uit China stelden vanmorgen teleur en zetten Aziatische beurzen onder druk.

Financials ondersteunden de beurs gisteren en hielden het verlies beperkt.
De AEX sloot 0,13 procent lager op 450,66, terwijl de MidKap 0,15 procent verloor op 664,98.

AEX 450.66 DAX 10.523 DJIA 18.144 Nikkei 16.748 Eurobund 163.45
AMX 664.98 EStoxx 3.008 S&P 2.139 HangSeng 23.144 NL10Jaar 0.177

 

EUR/USD 1.1015 EUR/JPY 114.35 EUR/AUD 1.4615 CRUDE$ 49.74
EUR/GBP 0.9035 EUR/CHF 1.0895 EUR/CAD 1.4635 BRENT$ 51.34

 

Aegon sprong er gisteren bovenuit met een winst van 4,56 procent op € 3,87.
De Australische investment bank Macquarie is gisteren begonnen het aandeel te volgen. Macquarie geeft Aegon een Outperform advies met een koersdoel van € 5,04.
Analisten van Macquarie zijn van mening dat de kapitaalpositie verbeterd kan worden door het afstoten van non-core activiteiten in Azië. Ook zien de analisten Knab bank als mogelijke verkoop kandidaat.

ABNAMRO wist eveneens te profiteren van het positieve sentiment in de sector. De bank sloot 2,48 procent hoger op € 18,98.

ING bleef enigszins achter maar eindigde wel op een winst van 0,8 procent op € 11,32.
De bank kondigde aan de handelsactiviteiten van Amsterdam, Brussel en Londen samen te voegen.
Thuisbasis wordt daarbij Londen waarbij het opvallend is dat de bank ervoor kiest deze tak buiten de EU te brengen. Stemmen gingen op dat een soepelere regelgeving ten aanzien van bonussen in het Verenigd Koninkrijk één van de redenen zou zijn voor de keuze. De bank gaf zelf aan dat in Londen meer talent aanwezig is.
De bank is veel geld kwijt aan regelgeving en door de drie dealingrooms bij elkaar te brengen kan hier fors in de kosten gesneden worden.
De Sales activiteiten, alsmede handel in obligaties en grondstoffen blijven in Amsterdam..

NN Group steeg 1,01 procent op € 27,60 nadat analisten van Berenberg het fonds op de kooplijst hadden gezet. Berenberg voegde er een koersdoel aan toe van € 33,00.
Analisten van Barclays Bank hielden gisteren het advies voor de verzekeraar onveranderd op “Gelijkgewogen”, maar verhoogden het koersdoel fractioneel naar € 27,50.

Ook Randstad deed goed mee met een winst van 1,66 procent op € 43,38.

Heineken moest de winst van dinsdag weer inleveren en noteerde 1,55 procent lager op € 77,51.
Handelaren hebben het idee dat Heineken de komende maanden terug kan vallen nu het niet lukt om consistent boven € 80,00 te noteren.
Een mogelijk niveau voor correctie wordt daarbij op € 65,00 gezien.


In de Verenigde Staten was Wall Street richtingloos en wachtten handelaren op de notulen van de laatste Fed vergadering. 
Uit die notulen kwamen echter weinig verrassingen en zo sloot de Dow Jones praktisch onveranderd op 18.144. De S&P kreeg er ook maar twee punten bij op 2.139 en zo ging Wall Street als een nachtkaars uit.

De Fed notulen bevestigden de voorzichtige strategie van het bestuur ten aanzien van een renteverhoging. De arbeidsmarkt ontwikkelt zich goed alhoewel enige verslapping te bespeuren is. De inflatie blijft nog ver verwijderd van de doelstelling van 2 procent.
Gecombineerd betekende dit dat een meerderheid van het bestuur er voor koos de rente ongewijzigd te laten. Drie van de tien stemgerechtigden kozen voor een renteverhoging.

Handelaren verwachten nog geen aanpassing bij de volgende rentevergadering in november. Als de economie zich in de huidige trend blijft ontwikkelen voorziet men de volgende rentestap in december. Dit is overigens conform de communicatie van de meeste Fed bestuursleden.

Indien u geinteresseerd bent in de notulen kunt u deze via onderstaande link lezen:
http://marker.to/M0Fwax

Nike beleefde voor de tweede dag op rij een koppositie en sloot 1,2 procent hoger op $ 52,44.

Apple profiteerde ook gisteren van de problemen bij Samsung. De telefoonmaker sloot voor de zevende dag op rij met winst en eindigde gisteren 0,89 procent hoger op $ 117,34.
Toch ontstaan hier en daar kritische noten omtrent Apple. Zo zou de laatste IPhone 7 versie weinig innovatief zijn. Buiten een verbeterde camera (die overigens al van goede kwaliteit was) en een minimaal langere werktijd van de batterij is er weinig nieuws te bespeuren. Bovendien hebben veel gebruikers moeite met de nieuwe home button. 

Olieprijzen eindigde 1,2 procent lager op $ 50,18. 
Olie gerelateerde fondsen verloren hierdoor, waarbij Exxon Mobil 0,7 procent lager koerste op $ 87,13.
Ook Chevron moest een verlies incasseren van 0,86 procent op $ 102,15.

In Azië noteerden de beurzen in het rood na zwakke handelscijfers vanuit China.
In dollartermen daalde de Chinese export met 10 procent, terwijl de import 1,9 procent daalde.

De Nikkei stond bij het middaguur op een verlies van 0,54 procent op 16.748 terwijl in Hong Kong de Hang Seng 1,12 procent lager noteerde op 23.144.

Aandelen Samsung compenseerden de verliezen van afgelopen dagen enigszins en noteerden 2 procent hoger.
Het concern heeft de winstvooruitzichten met 33 procent verlaagd als gevolg van het terugroepen van de Galaxy Note 7.

Ondanks een sterkere Yen noteerden exportfondsen Toyota, Suzuki en Sony hoger.
Sony werd ondersteund door de lancering van de nieuwe PlayStation VR.
Toyota en Suzuki kondigden aan een samenwerkingsverband te gaan onderzoeken, hetgeen de koers van beide fondsen deed stijgen.

Wat kunnen wij vandaag verwachten?

Wij verwachten een lagere opening van de AEX vandaag. Alhoewel in de VS de beurzen nagenoeg vlak sloten is het sentiment in Azië licht negatief gedraaid.
Dit is voornamelijk het gevolg van de tegenvallende handelsbalanscijfers uit China.

Vanmorgen brengt Unilever de omzetresultaten over het derde kwartaal naar buiten.
Dat Unilever een concern is wat last krijgt van een lager Brits Pond mag duidelijk zijn.
Momenteel ligt het concern al in de clinch met het Britse supermarktconcern Tesco.
Unilever wil de gestegen grondstofkosten – die grotendeels in euro’s en dollar zijn – doorrekenen aan zijn afnemers. Tesco is daar echter nog niet van gediend en dreigt de producten van Unilever uit het schap te halen.

Er zijn echter geen redenen om een grote koersbeweging te verwachten vandaag. 
Vanmiddag kan de beurs nog reageren als de mutaties ruwe olievoorraden in de VS bekend worden gemaakt.
Deze komen een dag later uit dan gebruikelijk in verband met de viering van Columbus Day eerder deze week.
Gisteren liet het API rapport, de voorloper van het vandaag te verschijnen overheidsrapport, een toename van 2,7 miljoen vaten zien.

Valuta’s

Het Britse Pond kon gisteren de stijging naar 1.2325 tegenover de dollar niet vasthouden. Toen Europese handelaren binnen kwamen werd dit niveau aangegrepen om de munt weer in de verkoop te doen.
Vooralsnog ligt er echter een zeer zware bodem op 1.2000 welke niet gemakkelijk te doorbreken zal zijn.
Handelaren realiseren zich dat een koersval van $ 0,30 de negatieve gevolgen van een Brexit in ruime mate inprijst.

De Euro consolideerde gisteren rond het niveau van 1.1025 na kortstondig de psychologische grens van 1.1000 te hebben getest. Handelaren voorzien echter een verdere daling richting 1.0850 nu afgelopen week de range die lange tijd in stand was gehouden is doorbroken

Agenda 13 oktober

 

Tijd Land Event Verwacht Vorige
08.00 Germany CPI (MoM) (Sep) 0,1% 0,1%
14.30 US Initial Jobless Claims 254k 249k
17.00 US Crude Oil Inventories 0,65M -2,976k

This information has been prepared by IG, a trading name of IG Markets Limited. In addition to the disclaimer below, the material on this page does not contain a record of our trading prices, or an offer of, or solicitation for, a transaction in any financial instrument. IG accepts no responsibility for any use that may be made of these comments and for any consequences that result. No representation or warranty is given as to the accuracy or completeness of this information. Consequently any person acting on it does so entirely at their own risk. Any research provided does not have regard to the specific investment objectives, financial situation and needs of any specific person who may receive it. It has not been prepared in accordance with legal requirements designed to promote the independence of investment research and as such is considered to be a marketing communication. Although we are not specifically constrained from dealing ahead of our recommendations we do not seek to take advantage of them before they are provided to our clients. See full non-independent research disclaimer and quarterly summary.

Find articles by analysts

Een artikel zoeken

Form has failed to submit. Please contact IG directly.